에디 윤(Eddie Yoon), 케임브리지 그룹(The Cambridge Group) 대표

훌륭한 성장 아이디어를 상용화하기 위한 자본을 확보하기 가장 어려운 곳 중 하나는 미국 기업(Corporate America)입니다. 스타트업은 벤처 캐피털 시장을 활용할 수 있습니다. 기업은 주식이나 채권을 발행하여 일반 자본 시장에 진출할 수 있습니다. 그러나 당신이 회사 내 사업부 또는 브랜드의 총괄 관리자 또는 이사/부사장이라고 가정해 보겠습니다. 기업 아이디어에 자금을 조달할 수 있는 옵션은 매우 좁습니다 — 기본적으로, 당신은 당신 위의 관리자들로부터 예산을 받는 종종 관료적이고 정치적인 과정을 거쳐야 합니다. 많은 훌륭한 상업적 아이디어는 내부 정치, 위험 회피, 짧은 투자 회수 기간 또는 역량 부족으로 인해 질식하기 때문에 꽃을 피우지 못합니다.

기업은 혁신적인 프로젝트에 자금을 조달하기 위해 다른 프로세스가 필요합니다. 저는 이 아이디어를 "혁신 자본 시장"이라고 부르는데, 이는 벤처 캐피털, 일반 자본 및 기업 예산 책정이 혼합된 시스템입니다. 혁신 자본 시장은 전체 기업이 아닌 특정 혁신에 자금을 지원할 것입니다. 이는 일반적인 기업 예산 책정 프로세스를 넘어서는 위험/보상 프로필을 가진 혁신일 수 있습니다. Redbox가 McDonald's에서 시작된 방식처럼 현재 사업부에 속하지 않는 "고아"인 성장 플랫폼일 수 있습니다. 내부 예산 프로세스가 "아니오"로 끝난 후 중간 경영진이 새로운 종류의 투자에 대한 욕구가 있는 투자자가 서명한 사전 심사를 거친 비공개 계약에 의지할 수 있는 곳일 수 있습니다. 투자는 기업가의 장점이 있지만 대기업의 자산이 될 것입니다.

이 아이디어에 대한 영감은 TV 쇼 Shark Tank에서 나왔습니다. Shark Tank에 대해 처음 들었을 때 나는 그것이 또 다른 리얼리티 쇼라고 생각했습니다. 방송을 보니 합법적인 사업이 진행되고 있는 것을 보고 깜짝 놀랐습니다. 어떤 측정에 따르면, 상어는 100개 이상의 회사에 2천만 달러를 투자했습니다. 회사의 평균 가치는 약 $500,000이며 기업가는 지분의 약 30-40%를 매각했습니다.

회사 내부에 Shark Tank 모델을 적용한다는 개념은 제 고객 중 한 명인 대형 소비재 업체에 의해 만들어졌습니다. 최고 경영진과 함께 오프사이트 이벤트를 마련하고 새로운 비즈니스 아이디어를 제시하기 위해 내부 Shark Tank와 같은 콘테스트를 만들었습니다. 이틀 동안 3개 팀의 경영진이 밤늦게까지 소비자, 소매업체 및 재무 데이터를 검토하여 성장을 촉진할 수 있는 혁신적인 아이디어를 내놓았습니다. 셋째 날, 각 팀은 고위 경영진, 저, 그리고 행사를 위해 데려온 Mark Cuban으로 구성된 상어 패널에게 프레젠테이션을 했습니다.

이 행사는 대성공을 거두었습니다. 그 중 상당 부분은 완전한 Shark Tank 페르소나였던 Cuban에 기인했습니다. 무대에 오르는 데 시간이 걸리는 사람들은 더 빨리 걸으라는 지시를 받았습니다. 5초가 넘는 서문을 가진 다른 사람들은 잘리고 이것은 역사 수업이 아니라는 것을 상기시켰습니다. Cuban은 회의를 위한 인간 TiVo 장치 역할을 하여 회의의 핵심 부분을 빨리 감거나 되돌릴 수 있었습니다. 경영진이 쿠바인에게 피칭하는 것을 지켜보는 것은 30초짜리 엘리베이터 연설의 중요성에 대한 실물 교훈이었습니다.

그는 두드러지면서도 날카로운 질문을 던졌고, 각 발표자를 친절하게 찌르고 찌르는 동안 모든 사람을 꿰뚫어 보았고, 토론에 기업가의 간결한 사고방식을 가져왔습니다. 더 많은 돈을 요구한 사람들은 그들이 지금 무엇을 쓰는지, 그리고 왜 그것이 충분하지 않은지를 물었다. "그러니까 스마트 마케팅을 위해 2000만 달러를 더 받고 싶다고 말씀하시는 거군요." 그는 회의적인 어조로 물었다. "당신이 이미 쓴 첫 2천만 달러에 대해 무엇을 말합니까?"

전반적으로, 아이디어가 일반적인 미국 기업 타이밍에 비해 빛의 속도로 승인되어 자금 조달에 이르는 것을 지켜보는 것은 훌륭했습니다. Cuban은 즉시 자신의 투자로 회사가 미래의 Shark Tank 에피소드에 참여하도록 하는 멋진 교차 수분 아이디어를 생각해 냈습니다. 스타트업은 수십억 달러 규모의 회사와 연결되고, 회사는 기업가적 재능을 보여주기 위해 언드 미디어(earned media)를 얻습니다.

샤크 탱크(Shark Tank) 행사는 이미 회사에 지속적이고 의미 있는 영향을 미쳤습니다. 우승 팀은 판매하는 제품이 아니라 제품이 제공하는 최종 혜택 또는 일자리에 대한 성장 전략을 수립한다는 고전적인 Harvard Business Review Marketing Myopia 개념을 수용했기 때문에 크게 승리했습니다. 발표 도중 찔리고 찔린 사람들은 동료들로부터 용기에 대한 칭찬을 받았고, 큰 경제학으로 잠재적인 아이디어를 밀어붙이기 위해 약간의 부끄러움을 견뎌도 괜찮다는 훌륭한 모범을 보였습니다. 이 회사는 현금 흐름에 세심한 주의를 기울여 더 빠르고 긴급한 속도로 부서 간 협업을 강화하고 있습니다.

혁신 자본 시장은 거대한 카테고리 창출 기회입니다. 미국 기업 내 기업가와 투자자뿐만 아니라 기업 자체를 위한 것입니다. 전반적인 혁신 성공률(10-15%)은 고위 경영진이 어떤 아이디어가 자금을 조달하고 어떤 중간 경영진이 아이디어를 창출하는지 확인하면 올라갈 것이라고 믿어야 합니다. 개인 투자자들이 참여할 수 있는 세상을 상상해 보십시오. 엄마 투자자들이 스위퍼 투자에 뛰어드는 것을 상상할 수 없습니까? 아니면 재미있는 Flip Video 레코더 (내가 몹시 그리워하는)가 Cisco 내에서 살아남을 수 있었을까요? M&A 성공률도 벤처 캐피털리스트와 그들의 기업 포트폴리오 및 Corporate America 내의 전략적 구매자가 더 긴밀하게 협력함에 따라 향상되지 않을까요?

수십 년 전 제록스 내의 제록스 파크에 혁신 자본 시장이 존재했다고 생각해보라. 전국의 Xerox 매장에서 xPod, xPhone 및 xPad를 구입할 것인가?

이 기사는 원래 Harvard Business Review에 게시되었습니다.